Intendencia de Salto emitió con éxito fideicomiso por US$ 40 millone
La demanda en las pantallas de BEVSA duplicó la cantidad ofertada.
Con un precio promedio de 103,33, la Intendencia de Salto colocó a través de las pantallas de la Bolsa Electrónica de Valores (BEVSA) los 330.000.000 de Unidades Indexadas (UI) correspondientes al Fideicomiso Financiero Salto Daymán, cuyos fondos serán destinados a adquirir maquinaria y vehículos, cancelar el Fideicomiso Financiero Salto VII, el Fideicomiso Financiero Salto Arapey y una línea de crédito con el Banco República.
La demanda total fue de 655:663.500 UI, lo que implica que las solicitudes duplicaron el monto disponible. Esto determinó un precio promedio de 103,33 con un rendimiento de 6,47% anual en UI para a los inversores. Estos niveles de precio por encima de la par implicaron un ingreso real adicional para la Intendencia de Salto de US$ 1,3 millones.
La suscripción se realizó en dos tramos, uno mayorista competitivo, en licitación por precio, y otro minorista, no competitivo, con un precio fijo determinado por el promedio de las operaciones mayoristas. Ambos tramos fueron operados a través del sistema de negociación Siopel de BEVSA.
En el tramo mayorista se colocaron 329:500.000 UI, equivalentes al 99,92% de la emisión. El precio máximo adjudicado fue de 105,35, y el mínimo de 97,05, recibiendo ofertas por 655:163:500 UI. A partir de estas propuestas se fijó un precio único de 103,42 para el tramo minorista, donde se recibió y adjudicó una sola oferta por 500.000 UI, sobre los 33.000.000 UI habilitados para dicho tramo.
Se asignaron en su totalidad 13 de las 37 propuestas del tramo competitivo, al no alcanzar el monto previsto para el tramo minorista se asignó el 48,9% de la oferta mayorista 14 para completar el monto total de la emisión. Además se asignó la única propuesta del tramo no competitivo.
El fideicomiso, que fue estructurado por República AFISA, que actúa como fiduciario y administrador del mismo, y cuya entidad registrante y representante de la emisión es BEVSA, tiene como activos subyacentes los distintos tributos que recauda el gobierno municipal a través de su sistema de cobranzas descentralizadas, que incluye redes de pago y bancos, y fundamentalmente el SUCIVE.
Los títulos correspondientes a esta nueva emisión, calificada con la nota “BBB.uy” por la agencia Care, pagarán un interés anual del 7% en UI, y se amortizarán en 14 cuotas anuales consecutivas, con un año de gracia, venciendo en marzo de 2031.
Eduardo Barbieri, gerente general de BEVSA, destacó la alta demanda que tuvo la emisión. “Nos genera satisfacción el éxito obtenido por esta operación y reafirmamos el potencial del fideicomiso como instrumento para canalizar con seguridad y eficiencia los fondos de los diversos actores del mercado financiero”, sostuvo.
